Les signaux d'une reprise de tendance

Savoir identifier les signaux d'une reprise de la tendance haussière / baissière est un élément clé de l'analyse technique. Comme on dit souvent « The trend is your friend » (la tendance est votre ami). Les traders débutants cherchent trop souvent à faire de la contre tendance ce qui est très risqué. Si vous tradez la tendance, votre espérance de gain en termes de points est plus importante. De plus, le risque est bien souvent plus faible. La contre tendance est davantage réservée aux traders expérimentés qui savent parfaitement interpréter les configurations graphiques et les différents signaux.

Les signaux d'une reprise de tendance sont nombreux. On peut identifier des opportunités d'achat ou de vente en utilisant des éléments basiques de l'analyse technique.

Signal de reprise de la tendance sur figures chartistes

La figure chartiste de base de l'analyse technique est le canal haussier/baissier. Lorsque la tendance sur un actif est bien marquée, cette figure apparaît très souvent.

Dans un canal haussier, le signal d'une reprise de tendance est donné lorsque le cours rebondit sur la borne basse.
Dans un canal baissier, le signal d'une reprise de la tendance est donné lorsque le cours rebondit sur la borne haute.

Attention, il est préférable de ne pas prendre position au contact avec la borne haute/basse, il est important d'attendre un début de retournement du cours sur le niveau avant de prendre position. Soit le cours rebondit avec force sur la borne basse/haute, soit vous devez attendre la cassure de l'oblique qui guide le mouvement de correction au sein du canal. Voici un exemple avec un canal haussier et la cassure d'une oblique baissière :

Signal de reprise de la tendance sur sortie de figure de continuation

Parmi les figures, il existe des figures chartistes de continuation. Les figures les plus courantes que l'on croise après un grand rallye haussier/baissier sont le drapeau ou le fanion.

Le fanion est une figure chartiste très court terme qui ressemble à un petit triangle symétrique. Dans le cas d'une tendance haussière, c'est la sortie par le haut qui vous donne le signal d'une reprise de la tendance haussière. Dans le cas d'une tendance baissière, c'est la sortie par le bas qui vous donne le signal de reprise de la tendance.

Voici l'exemple d'un fanion dans une tendance haussière :



Le drapeau est une figure chartiste ressemblant à un rectangle (ou petit canal) orienté dans le sens inverse de la tendance. Dans une tendance haussière, le drapeau est orienté à la baisse et c'est la sortie par le haut qui donne le signal de la reprise de la tendance. Dans une tendance baissière, le drapeau est orienté à la hausse et c'est la sortie par le bas qui donne le signal de reprise de la tendance.

Voici l'exemple d'un drapeau dans une tendance haussière :



Attention : Si jamais le cours sort de la figure chartiste dans le sens opposé de la tendance, mieux vaut ne pas tenir compte du signal d'achat/vente. Le potentiel de hausse/baisse est très souvent limité. Dans ce cas, il est préférable de chercher une autre opportunité.

Signal de reprise de la tendance sur indicateur technique

Il existe de nombreux indicateurs techniques pour détecter une reprise de la tendance. Je vais prendre l'exemple d'un des plus utilisés : le RSI. Si vous devez utiliser un indicateur technique, le RSI peut être un choix pertinent. Il vous permet de détecter les divergences, d'identifier une sortie de zone de surachat/survente, et de manière générale, de visualiser les zones qui vous montrent un retour du momentum dans le sens de la tendance.

Sur le graphique ci-dessous, on distingue deux signaux de reprise de la tendance : Le premier sur une divergence haussière et le deuxième sur une cassure d'oblique baissière sur l'indicateur.



Dans une tendance haussière, la sortie de la zone de survente du RSI est également un signal d'achat. Dans une tendance baissière, c'est la sortie de la zone de surachat du RSI qui donne le signal de vente

Signal de reprise de la tendance sur résistances et supports

Les anciens supports et résistances sont des bons points d'entrée pour détecter une reprise de la tendance. Le signal de reprise de tendance intervient soit lorsque le cours effectue un pullback sur le niveau, soit lorsque le cours recasse le niveau dans le sens de la tendance (dans le cas d'une correction plus poussée).



Attention : Sur un signal de reprise de la tendance sur pullback, vous devez attendre un rebond du cours sur le niveau dans le sens de la tendance avant de prendre position.

Vous pouvez également utiliser les retracements fibonacci pour identifier les signaux de reprise de la tendance. Dans le cas d'une tendance haussière, le signal est donné lorsque le cours casse à la hausse un retracement. Dans le cas d'une tendance baissière, le signal est donné lorsque le cours casse à la baisse un retracement.